Линия роста/падения (ADL от ) — технический индикатор характеризующий рынок в целом на основе сравнения количества растущих и падающих инструментов.
Методика вычисления Линия роста/падения является кумулятивной скользящей средней разности между количеством растущих и падающих инструментов на определённый период:
где — значения индикатора роста/падения на текущий и предыдущий период; — количество растущих и — количество падающих инструментов в текущем периоде.
Одним из недостатков линии роста/падения является невозможность сравнения её значений между рынками и между отдалёнными историческими периодами в силу разного общего количества торгуемых инструментов на разных рынках и в разные периоды времени. Поэтому, иногда вычисляют приведённые значения данного индикатора:
где — текущие и предыдущие значения приведённой линии роста/падения с учётом и без учёта количества инструментов, цена которых не изменилась; — количество растущих и — количество падающих инструментов, — количество инструментов с неизменившейся ценой в текущем периоде.
Торговые стратегии Для линии роста/падения используются те же торговые стратегии, которые обычно применяются для кумулятивных индикаторов. В качестве торгового инструмента используется индексные инструменты (например, индексные фонды и фьючерсы на индексы).
Например, возможна следующая торговая стратегия: Купить фьючерс на индекс, когда значение ADL поднимется выше её значения предыдущего дня. Продать фьючерс на индекс, когда значение ADL опустится ниже её значения предыдущего дня. Короткие торговые стратегии формулируются аналогичным образом наоборот.
Связь с другими индикаторами Другим популярным индикатором, анализирующим «ширину рынка» является Осциллятор Макклеллана.
Примечания
Категория:Технические индикаторы